本报记者 曹沛原 余连斌 通讯员 赵彦文 苟丽萍

【农村金融时报】

个人养老金是我国关于第三支柱养老保险体系的制度性安排，对丰富居民养老保障渠道、应对国家人口老龄化战略、实现共同富裕远大目标具有重要意义。

随着11月4日《个人养老金实施办法》正式发布，相关配套政策也陆续出台，标志着个人养老金业务进入实操阶段。11月25日，人社部宣布，个人养老金制度在北京、上海、广州、西安、成都等36个先行城市或地区启动实施。随后，工行、农行、交行、邮储等多家银行宣布正式上线个人养老金业务。

“个人养老金由个人缴费进行储蓄、投资，并享受税收优惠，因此个人养老金被认为是一个蓝海市场。”零壹研究院院长于百程在接受《农村金融时报》记者采访时表示。

有机构预测，随着养老金第三支柱制度加速落地，未来五年个人养老金累计规模或超万亿元，面对这片新蓝海，银行机构如何布局，成为业内关注的焦点。

新蓝海带来新机遇

记者在采访中了解到，开展个人养老金业务给银行机构带来机遇的同时，也带来了一定挑战。

邮储银行庆阳市分行相关负责人告诉记者，银行机构开展个人养老金业务机遇大于挑战。银行需要充分认识到，积极应对人口老龄化是国家战略。一方面，要加强对人口老龄化及其带来的经济社会变化的研究，及时发现其中的市场机会；另一方面，要配合政府监管政策导向，或者根据客户需求变化，研发推出更多的创新产品，以更好地服务个人养老金发展。

“我认为这对银行的资产管理、客户价值的提升管理具有重大意义。个人养老金属于长期资金，沉淀下来之后对于银行的存款、客户指标提升效果明显。”农业银行玉溪分行党委书记、行长杨宏与记者探讨了他对开展个人养老金业务“机”的理解。他同时表示，银行一旦获得这些客户，就可以围绕老年客户群打造一系列金融场景。

于百程告诉记者，个人养老金的核心是个人养老资金进行长期投资，其有几个特点：一是个人养老账户是唯一的，资金账户只能在一家银行；二是个人养老金取用需要达到年龄等条件，属于长期资金；三是个人养老金可以购买符合规定的银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金等金融产品，由参加人自主选择。

“基于这几个特点，对于正在进行财富管理转型的银行来说，部分长期稳定的资金管理价值很大。围绕稳定的个人养老金账户，银行还能够为个人提供理财产品发行与销售、投资咨询，以及其他各项银行业务和养老服务。因此，个人养老金业务给银行带来了重要机遇，是综合能力较强银行的必争之地。”于百程说。

然而，各大机构之间的竞争不可避免。

在于百程看来，除了账户机会等之外，银行个人养老理财也面临其他金融机构的竞争。目前，保险、基金、银行和理财公司等均已出台相关办法和机构产品试点，包括个人养老金保险产品、养老目标基金、特定养老储蓄、养老理财。对于各类养老金融产品来说，由于产品类型不同，收益率、波动性、灵活性等方面也会有不同，各类定位有所差异，从而满足不同养老资金的需要，同时各类产品又会有所竞争。

面对可能出现的挑战，杨宏表示：“个人养老金产品具备运作安全、成熟稳定、标的规范、侧重长期保值的基本特征，对银行个人养老金产品的运作的稳健性、长期保值增值性提出了更高的要求。”同时，公众对于个人养老金业务的理解不到位以及机构宣传不到位，可能会导致公众的体验不好甚至引发投诉。这也是银行机构普遍担心的问题。

乡村端、城市端同发力

在今年的中期业绩发布会上，农业银行董事长谷澍表示：“农业银行横跨城乡，客户基本上一半在农村，一半在城市，这是农行独有的特点。”

相较于城市，农村地区接受新兴事物较为滞后。因此，银行应根据农村具体情况分步、渐进推进个人养老金业务，并鼓励一些年轻驻村干部、机构专业人员等进村入户，帮助群众了解相关知识，线上办理个人养老金业务。

作为长期以来深耕“三农”的国有大行，个人养老金业务如何在农村市场发力，农业银行各分支机构有着自己独特的见解。

“要配合政府主动做好客户宣教工作，不断提高公众认知和对个人养老金业务的接受度。”杨宏表示，在形式上更要采用通俗易懂的语言表达出来,让老百姓真正理解、认可。

杨宏进一步表示，要开发从开户、缴存到投资交易等全链路的业务场景，着力打造多渠道、多功能、多场景的个人养老金服务体系，为客户提供全周期、便捷、优质的个人养老金服务体系。同时，要着眼养老市场的长远发展与老年客群的巨大潜力，努力抓住资金、托管、存款等直接业务机会，挖掘账户、发卡、结算等间接业务机会。如可以设立专门的养老金融部门，不断增强养老领域服务能力。

“将适老服务作为银行服务亮点，嵌入到农村市场中。打造老年人特色网点，网点服务体系中要包含老年用品、老年产品、老年服务；配合政府打造养老社区；组织团队定期开展老年人志愿服务等等。”杨宏说。

农业银行庆阳分行作为个人养老金制度实施先行城市的入围银行，该分行党委委员、副行长倪向阳表示：“我行积极与省行、市社保局开展对接，掌握工作推进整体安排。11月22日，个金部组织召开个人养老金推进（视频）会，明确了日推进计划和年末整体推进计划。”同时，省行建立了个人养老金工作团队群，市行建立了业务答疑群，方便及时沟通解决工作中存在的问题。

“目前来看，个人养老金核心政策是税收优惠，但只对于月收入8000元以上的人员有一定的避税作用，庆阳市城乡养老参保人员156万人，其中企业参保职工6.4万人，机关事业参保在职人员6.5万人，短期看这13万人是营销重点。下一步，除网点大力营销到店客户的同时，还应全力攻坚机关事业单位，力争批量获客。”针对接下来的工作计划，倪向阳则表示，要明确重点客群，全力抢占城市端市场。同时，在财务资源允许范围内向个人养老金业务推广倾斜资源，并积极向省行申请专项费用和激励工资支持。