■ 本报记者 郝飞

【农村金融时报】

——上市银行半年报特点综述

又到了上市银行上半年业绩报告陆续发布的时间段。纵观各大上市银行半年报，今年最大的特点应该是：绿色信贷。

数据显示，上半年，银行绿色信贷余额、绿色贷款客户数普遍增长。各大银行大力实践绿色金融，打响绿色金融品牌。

银保监会早前发布的数据显示，上半年，主要银行绿色信贷增加超过1万亿元。

在绿色发展的过程中，银行业意识到加强自身碳足迹管理的重要性，多家银行推进绿色办公、低碳运营、节约用电用纸和用车，对办公楼运营进行碳中和设计。图为上海银行总行及周边机构的办公楼。

绿色信贷增长并非偶然，这源于各家银行在绿色金融规划、绿色金融产品、体制、机制创新、发行绿色债券等方面先行布局。

为“双碳”目标

制定长期规划

南京审计大学金融风险管理研究中心研究员杨小玲在接受采访时表示，各家银行在设立绿色金融发展规划时，应结合自身规模、业务发展实际状况，完善绿色信贷项目的各项规章制定，如项目评定标准、操作细则、绩效考核等。设立发展规划，是为了有章可循，这样银行在发放绿色信贷时，才能起到激励约束作用。

实现“双碳”目标是一个循序渐进的过程，而非一蹴而就、一哄而上的短期计划，半年报显示，多家银行已制定了详细的“双碳”目标规划。

比如，中国银行专门制定《“十四五”绿色金融发展规划》。今年上半年，中国银行把绿色金融作为重点发展领域之一，持续推动，设立绿色金融行业发展规划领导小组，由该行董事长担任组长，提升执行委员会下设的绿色金融委员会层级，统筹指导和协调全集团的绿色金融工作。

中国银行将在“十四五”期间贯彻绿色低碳理念，力争成为绿色金融服务的首选银行，打造碳金融特色服务品牌。为实现这一目标，该行还将规划做了具体部署。

在支持绿色产业方面，发展规划明确提出绿色信贷的占比等内容。“十四五”期间，该行计划对绿色产业提供不少于1亿元的资金支持，实现绿色信贷占比逐年提升，境内对公绿色贷款余额占境内对公贷款比例，较“十三五”末提升不低于5个点，力争达到10个百分点，

“今年下半年绿色信贷计划我们又做新的调整，年末会有大的变化。”中国银行行长刘金在接受采访时表示。

在加强棕色信贷管控方面，中国银行优化行业授信结构，推动煤炭开采和煤电项目授信在全部境内贷款中的余额占比逐渐下降，授信主要投放至减排技术升级的改造，化石能源清洁高效利用，煤电灵活性改造等，有利于减少单位产值碳排放量的项目。

同时，在管控棕色信贷过程中，该行既要进行结构性调整，又要防止一刀切，坚决防止运动式减碳，防止在减碳绿色发展过程中，因为操之过急而形成新的信贷风险，实现差别化和包容式低碳转型。

在服务国家碳排放权等交易市场建设方面，中国银行规划将发挥综合化、全球化经营优势，依托专业化的金融市场和交易银行业务优势，协助引进成熟市场的国家业务经验，从金融角度助推碳排放权，用能权等市场交易体系的建设。

中国银行按照规划，开展环境风险压力测试，把环境风险纳入全面风险管理体系。年底前完成对火电等行业的环境风险压力测试，“十四五”期间完成主要综合行业压力测试。

在绿色发展过程中，中国银行加强碳足迹识别和管理，探索研究运营碳中和的时间表和行动方案;聘请专业的公司对该行总部大楼、以及各分行的办公大楼的自身运营碳中和，以及工作各个环节的绿色低碳提出具体的建议和措施。

创新绿色金融系统建设

杨小玲认为，绿色信贷客户分布在不同行业，因此银行应针对不同项目融资特点，对绿色信贷客户进行产品和抵押模式创新，如针对信用极好的企业，可加大信用贷款比重。同时企业不同发展阶段，融资特点也不一样，银行可为客户订制专属信贷产品，方便贷后精准跟踪。

在绿色信贷产品创新方面，各家上市银行不断探索。以南京银行半年报中提到的全国首单碳表现挂钩贷款为例，南京银行根据贷款企业——华能南京热电有限公司的资金需求发放贷款3000万元，到期一次性还本付息，最终执行利率，利率将按照该企业在贷款期间的碳减排表现，以及全国碳市场的履约情况进行调整。

据测算，贷款期间，如果该企业顺利达到预期碳减排目标，则该笔贷款可为企业节约财务成本近10万元，同时其通过减碳行动节约的碳配额按目前价格可带来1500万元左右的额外收益。

除南京银行的全国首单碳表现挂钩贷款外，各家上市银行不断在绿色金融体系建设、产品创新、业务发展等方面打造亮点和特色。

浙江财经大学金融学院教授耿中元认为，未来很长一段时间内，企业对绿色信贷资金都会保持很高的需求量。为此，商业银行要配套绿色信贷专项规模，把环境效益、社会责任表现纳入客户信用评估中。对环境评级优、社会责任感高的企业，优先给予差异化定价，开辟绿色信贷快速审批通道;健全绿色信贷统计制度，重点统计、分析绿色信贷余额和占比、绿色信贷结构和质量、绿色信贷的生态环境绩效等。

绿色债券探索和创新

明显提速

中南财经政法大学数字经济研究院高级研究员金天认为，绿色债券有利于优化信贷结构，引导债券市场发展，吸引资金进一步聚焦于碳中和相关领域。

今年，绿色债券等业务正式纳入中国人民银行的评价范围，率先进入考核范围的是3家政策性银行、6家国有大行、12家股份行以及北京银行、上海银行和江苏银行在内的24家银行。

此外，国家还陆续出台了多项政策支持绿色债券市场发展，并制定了《绿色债券支持项目目录(2021年版)》。

为响应“双碳”任务目标，在政策的推动下，上市银行在绿色债券等领域的探索和创新明显提速。

比如，上半年，浦发银行主承销市场首单境内外双认证碳中和债，主承国开行首单“碳中和”专题“债券通”，绿色金融债券规模位列全市场第一，并作为跨境协调人推进我国绿色债券领域双向开放。

杨小玲认为，绿色债券和绿色信贷都属于绿色金融多元化的融资渠道。在“双碳”目标支持下，绿色债券审批速度相对较快，使绿色债券发行数量、金额处于较高水平。

目前，发行绿色债券可以成为我国生态修复、新能源项目的重要融资工具，绿色债券已经成为我国最主要的绿色金融产品之一。截至6月末，我国绿色债券累计发行规模已超过1.4万亿元。