■ 宋烨桦

【农村金融时报】

管好用好流动资金贷款是一件能使银行和企业两全其美的好事。

流动资金贷款对企业而言是“血液”，其流动性反映在生产经营的各个环节。管好用活流动资金，加速流动资金周转，是企业生存和发展的需要，对提高企业经济效益至关重要。

对银行来说，流动资金贷款则是为满足生产经营者在生产经营过程中短期资金需求，保证生产经营活动正常进行而发放的贷款。其作为一种高效实用的融资手段，具有贷款期限短、手续简便、周转性较强、融资成本较低的特点，是深受广大客户欢迎的一项业务。

因此，银企双方都必须加强流动资金贷款的管理，其目的就是要使流动资金在流通过程中有规律、不停顿地加速周转，从而使之产生最大化的经济效益。

在实际工作中，农商银行应根据企业生产经营特点，从以下几方面科学合理测算企业流动资金占用额，并以此为基础确定企业不同时期流动资金贷款的合理需求额度，做到既有效满足企业正常经营对流动资金贷款的需求，同时又有效防止因超过实际需求发放贷款而导致贷款资金被挪用的信贷风险。

一是影响流动资金需求的主要财务指标。主要包括：货币资金、应收账款、存货、预付账款、应付费用、应付账款、应付票据、预收账款等。这些指标均与企业产销密切相关。

二是调查企业发展规模，合理确定营运资金。流动资金贷款需求量测算是基于借款人日常生产经营所需营运资金与现有流动资金的差额(即流动资金缺口)确定的。农商银行估算借款人新增流动资金贷款额度的公式是：新增流动资金贷款额度=所需营运资金量-借款人自有资金-现有流动资金贷款-其他渠道提供的营运资金。由于各企业受行业性质、经营规模、发展阶段等重要因素的影响，企业所需营运资金量会明显不同，这就需要农商银行在调查中要收集不同行业、不同规模、不同发展阶段企业的相关数据进行分析比较，以合理确定流动资金贷款需求额度。

三是预测企业销售前景，合理估算销售收入。从上述计算公式可以看出：在利润率不变的情况下，企业销售收入的增加会导致企业营运资金增加，同时也可能引起流动资金贷款需求增加。但是企业销售收入的增加受多种因素制约：首先，是否具备相应的生产能力和与之配套的机器设备、厂房等硬件设施;其次，是否具有相应的技术人员、产业工人和销售人员，销售策略和市场营销能力能否满足销售增长的需求;再次，是否拥有相应的技术或专利等知识产权;最后，是否拥有足够的资源;此外，产品是否能够满足人们日益增长的物质需求变化，是否符合国家政策法规等。因此，农商银行信贷人员要深入企业搞好实地调查，同时向原材料供应商和产品销售市场了解情况，估算企业的销售收入增长计划是否符合实际，从而确定营运资金需求量。

四是核实企业财务数据，准确计算周转次数。企业财务数据的真实性和准确性直接决定流动资金贷款需求的准确性，这就需要信贷人员深入企业调查核实各项财务数据，在确保真实性和准确性的基础上再按下面公式计算：营运资金周转次数=360天/(存货周转天数+应收账款周转天数-应付账款周转天数+预付账款周转天数-预收账款周转天数);存货周转次数=销售成本/平均存货余额;应收账款周转次数=销售收入/平均应收账款余额;预付账款周转次数=销售成本/平均预付账款余额。

五是结合现金流量分析，测算流动资金需求情况，将营运资金分析与现金流量分析结合起来判断企业偿债能力，决定是否发放流动资金贷款。

六是综合考虑影响测算流动资金需求的其他因素。首先，是中小企业财务制度大多不健全，按照流动资金贷款管理办法测算出的营运资金量、自有资金量大多不准确，造成最终测算得出的银行可授信额度无实际参考价值;其次，由于中小企业财务核算不规范，部分中小企业存量流动资金贷款可能会被固定资产投资所占用，造成测算的银行可授流动资金贷款额度与企业实际所需会有较大偏差;最后，很多中小企业通过年初集中储备原材料的方式锁定原材料价格，以此来规避原材料价格波动带来的不利影响。这将导致银行测算出的可授信额度与企业所需贷款额度偏差较大。

作者单位：宁波镇海农商银行